TRENDS IN GLOBAL WEALTH AND THE LUXURY MARKET
Viễn Cảnh Tương Lai Phồn Vinh

Nền kinh tế toàn cầu có tín hiệu khởi sắc đáng mừng sau một thời gian dài đối mặt vô vàn thử thách. Ở thị trường đóng vai trò đầu tàu tăng trưởng kinh tế thế giới kiêm cái nôi ngành công nghệ, Hoa Kỳ, đội ngũ cung cấp tư vấn và giải pháp tài chính đang vô cùng bận rộn với nhiệm vụ đồng hành cùng khách hàng tìm kiếm kế hoạch đầu tư sinh lợi hoàn hảo bên cạnh quản lý, chuyển giao tài sản giữa các thế hệ gia đình giàu có, khi danh sách tỷ phú không ngừng mở rộng.

T

“THỜI ĐẠI VÀNG SON” THỨ HAI KHÔNG CÓ DẤU HIỆU THOÁI TRÀO

Tại Hoa Kỳ, thị trường giá lên chiếm ưu thế với S&P 500 tăng gần 25% – bất chấp chiến thuật “bên miệng hố chiến tranh” vượt trần nợ công và cuộc khủng hoảng khiến 5 ngân hàng sụp đổ. Trong khi đó, các cuộc chiến tranh cục bộ đã làm gia tăng thêm tình trạng hỗn loạn.

Khi hiệu ứng lãi suất cao hơn tiếp tục lan rộng khắp nền kinh tế, với lạm phát giảm và tỷ lệ thất nghiệp ở mức 3,7%, nhiều nhà dự báo nhận thấy năm 2024 chứng kiến đợt tăng giá, trong trường hợp đồng hồ kinh tế quốc gia cùng thế giới tiếp tục đi đúng hướng. Mặc dù nền kinh tế toàn cầu có dấu hiệu ổn định và thậm chí có thể vững mạnh, Ngân hàng Thế giới dự báo tăng trưởng sản lượng sẽ chậm hơn trong những tháng tới.

DANH SÁCH TỶ PHÚ LIÊN TỤC ĐƯỢC MỞ RỘNG

Số lượng tỷ phú trên thế giới đã tăng 7% trong 12 tháng, tính đến tháng 04 năm 2023. Tổng số tỷ phú hiện là 2.544, nhỏ hơn mức đỉnh cao – 2.686 – vào năm 2021, khi giá trị tài sản đạt tổng cộng 13,4 nghìn tỷ USD. Theo Bloomberg, khoản lỗ ròng 1,4 nghìn tỷ USD mà nhóm trải qua vào năm 2022 đã được xóa bỏ bằng khoản lãi 1,5 nghìn tỷ USD vào năm 2023.

Ngày nay, những người giàu nhất thế giới có tổng tài sản trị giá 12 nghìn tỷ USD, dựa trên “Danh sách tỷ phú thế giới” do Forbes công bố. Theo Billionaire Ambitions Report 2023 biên soạn bởi UBS, nơi cung cấp tư vấn và giải pháp tài chính cho khách hàng tư nhân, tổ chức cùng doanh nghiệp toàn cầu, sự phục hồi của nhóm này là nhờ vận may của các tỷ phú châu Âu trong lĩnh vực tiêu dùng – bán lẻ.

Nơi tập trung tài sản lớn nhất thế giới là châu Mỹ, nhưng Pháp có tỷ trọng tài sản tỷ phú lớn nhất châu Âu, Trung Đông và châu Phi. “Tuy nhiên, số lượng tỷ phú tăng nhiều hơn ở các nước Tây Âu khác”, bao gồm Đức, Anh, Ý và Thụy Sỹ, theo Billionaire Report của UBS. Vận may ngày càng tăng của tầng lớp giàu có lưu dấu trong hiệu quả hoạt động của cổ phiếu công nghệ, vốn đạt mức tăng kỷ lục vào năm 2023. Niềm đam mê về trí tuệ nhân tạo giúp thúc đẩy danh mục đầu tư của nhà đầu tư am hiểu công nghệ thêm 658 tỷ USD, tương đương gần 50%, theo Bloomberg.

CHUỖI DỊCH VỤ HỖ TRỢ ĐẶC BIỆT MANG TÍNH CÁ NHÂN HÓA TĂNG VỌT

Sherry Dewane, nhà hoạch định tài chính có chứng chỉ của UBS, người đã tư vấn cho các vận động viên, nghệ sĩ hoạt động trong lĩnh vực giải trí từ năm 1997, cho biết: “Có một thế hệ giàu có khổng lồ, luôn ấp ủ khát vọng về những điều tốt đẹp cũng như dịch vụ trợ giúp đặc biệt hơn. Nó thực sự bùng nổ chưa từng có. Cá nhân tôi chưa bao giờ chứng kiến trạng thái tăng vọt như thế!”. Danh sách ngắn các dịch vụ blue-chip thỏa nhu cầu người dư dả kinh tế bao gồm: chăm sóc sức khỏe có hướng dẫn, tư vấn giáo dục, dịch vụ spa, hàng không, du lịch, ẩm thực và huấn luyện kinh doanh.

SỰ GIÀU CÓ TĂNG THEO CẤP SỐ NHÂN

Khi làm việc với các chuyên gia giải trí ưu tú, Dewane quan sát thấy sự chồng chéo trong việc tạo ra của cải trong các ngành công nghiệp. Cô lấy ví dụ từ ngành công nghiệp trò chơi điện tử đang phát triển mạnh mẽ, một ngành khổng lồ mang lại doanh thu hàng năm khoảng 187,7 tỷ USD, theo báo cáo của Forbes.

Dewane cho biết ngành công nghiệp trò chơi điện tử cùng các nhà thiết kế kỹ thuật số đã kiếm được rất nhiều tiền từ thị trường ngách dành cho thời trang ảo. Việc mua ‘mỹ phẩm làm đẹp’ game thủ (bao gồm thời trang, phụ kiện và ‘da’ mặc cho hình đại diện) đã tạo ra một thị trường trị giá hàng tỷ USD. Những chiếc quần capri họa tiết da báo kết hợp đôi giày cao gót rực lửa theo đúng nghĩa đen có vẻ phù phiếm khi nói đến việc tạo ra sự giàu có. Nhưng, Dewane nói rằng chủ đề này hướng chú ý vào một sự thật lớn hơn.

Cô nói: “Có rất nhiều tiền, dường như là vô tận, đang được đổ vào cụm từ hấp dẫn mang tên ‘nội dung’. Phương thức giao hàng thay đổi và hợp đồng cũng thay đổi, đặc biệt là về tên gọi, hình ảnh cùng tính đồng dạng. Điều đó trở nên khá có giá trị vì tiền được tạo ra mỗi khi nó được sử dụng”, bao gồm cả kỹ thuật số. Hiệu ứng gợn sóng được cảm nhận qua nhiều ngành công nghiệp. Dewane nhận định: “Bạn hãy thử xem xét trườg hợp của Shohei Ohtani, người ký hợp đồng với Dodgers với giá 700 triệu USD, không phải người duy nhất kiếm được tiền. Tất cả luật sư, đại lý, nhà quản lý doanh nghiệp và người xử lý liên quan đến thương vụ đó cũng đều có khả năng tạo ra tiền mặt”.

NGƯỜI GIÀU SUY NGHĨ KHÁC BIỆT

Ranjeet Guptara, Phó Chủ tịch cấp cao kiêm nhà quản lý danh mục đầu tư cấp cao tại UBS, cho biết tầng lớp thượng lưu, cùng với các chuyên gia, người quản lý xung quanh, suy nghĩ theo một cách khác. Họ suy nghĩ xuyên suốt các thế hệ: ông bà, cha mẹ và nhiều thế hệ kế tiếp. Điều đó đòi hỏi những quan điểm cũng như chiến lược đa dạng, nhiều lớp.

Sự giàu có được thừa kế qua nhiều thế hệ đã tăng lên mà UBS Billionaire Ambitions Report gọi là “sự chuyển giao tài sản lớn”. Các tỷ phú tích lũy nhiều tài sản thông qua thừa kế hơn kinh doanh. Đó là xu hướng mà đội ngũ chuyên gia UBS nhấn mạnh “yếu tố vật chất ngày càng quan trọng trong việc tạo ra các tỷ phú mới”.

Các thế hệ khác nhau có quan điểm khác nhau về hoạt động từ thiện, đầu tư và kinh doanh. Báo cáo cho biết: “Khi kế thừa công việc kinh doanh, khoản đầu tư cũng như quỹ từ cha mẹ, những người thừa kế sẽ tập trung hơn vào các cơ hội cùng thách thức kinh tế lớn hiện nay, chẳng hạn như công nghệ đổi mới, chuyển đổi năng lượng sạch và đầu tư tác động”. Tuy nhiên, báo cáo cho thấy tất cả thế hệ đều để mắt đến những cơ hội đi đôi rủi ro của trí tuệ nhân tạo sáng tạo. Báo cáo cho biết: “Khoảng 2/3 số người được khảo sát coi AI mang lại một trong những cơ hội thương mại lớn nhất cho hoạt động kinh doanh của họ”.

Người giàu cũng suy nghĩ theo cách quốc tế. Guptara cho biết: “Nhiều khách hàng của chúng tôi làm việc ở nhiều khu vực pháp lý và những thành viên khác nhau trong một gia đình sẽ cư trú ở nhiều quốc gia khác nhau. Chúng tôi có thể cần cả một đội nhóm lớn để giúp họ suy nghĩ về các loại tiền tệ và điều hướng thay đổi mô hình sở hữu đặc biệt”.

NHÀ MÔI GIỚI BẤT ĐỘNG SẢN LÀ MỘT PHẦN CỦA NHÓM LẬP KẾ HOẠCH

Tại Hoa Kỳ, chỉnh thể bao gồm một đợt leo thang lãi suất rõ rệt bắt đầu từ tháng 03 năm 2022, “mặc dù hấp dẫn và chưa từng có, nhưng không thực sự là điều khiến mọi người chệch hướng khỏi kế hoạch dài hạn”, Guptara nói. Cũng theo lời vị này, việc lập kế hoạch như vậy bao gồm tập trung vào lãi suất chấp nhận, đặc biệt là các khoản cầm cố có lãi suất điều chỉnh, vốn luôn là đồng hồ quy tắc.

Trong khi đó, Dewane đề cập đến một thực tế đôi khi bị lãng quên: “Các nhà môi giới bất động sản đóng vai trò quan trọng trong nhóm lập kế hoạch, đặc biệt là cá nhân có giá trị tài sản ròng cao. Quyết định về thời điểm thuận lợi nhất để bán, hình dạng ngôi nhà bên cạnh nhiều yếu tố khác cần phải được lưu ý. Thực tế, người đã sống trong ngôi nhà xuyên suốt một thời gian dài mong muốn được hưởng lợi ích nhất định. Vì thế, chúng tôi cần phải đưa ra giải pháp quản lý tài sản cũng như mức thuế hợp lý – những lựa chọn có thể mang lại lợi ích cho gia đình”. Cả Dewane và Guptara đều đồng ý rằng nhà môi giới bất động sản khéo léo thực hiện các giao dịch cao cấp phải nhận ra rằng họ đang thương lượng về giá trị và thực sự “có gánh nặng phải chứng minh giá trị”.

NHỮNG THAY ĐỔI TRONG CHIẾN LƯỢC CHUYỂN ĐỔI MÃ SỐ THUẾ

Các chiến lược bao gồm sử dụng quỹ tín thác từ thiện còn lại, cho phép các nhà tài trợ đặt tiền mặt hoặc tài sản vào một quỹ tín thác không thể hủy ngang để trả thu nhập cố định hàng năm cho nhà tài trợ hoặc người thụ hưởng được chỉ định. Tổ chức từ thiện nhận phần còn lại của quỹ tín thác sau khi người hiến tặng qua đời. Dewane bộc bạch: “Với những thay đổi về mã số thuế, chúng tôi sẽ chứng kiến nhiều hơn những điều vừa đề cập. Các tổ chức phi lợi nhuận đang tiếp thị chúng nhiều hơn trước đây. Ở một số vùng của đất nước, thuế suất đã tăng lên và do đó, đây có thể là một giải pháp thay thế khả thi cho người có khuynh hướng từ thiện thực hiện những mong muốn trong khi nhận được lợi ích về thuế”. Khi thuế suất thay đổi và thực tế là vì sự thay đổi tổng thể là không đổi, Dewane cùng Guptara hình dung ra một tương lai năng động cho thời đại vàng son hiện thời. Với tác động ngày càng tăng của trí tuệ nhân tạo, số hóa sản xuất liên quan và big data, “chúng ta hiện đang ở trong cuộc cách mạng công nghiệp lần thứ tư, chỉ mới bắt đầu tác động đến phần lớn các ngành công nghiệp. Chuỗi hệ thống kế thừa hẳn chứng kiến sự gián đoạn về mặt sáng tạo cùng khả năng tái sử dụng. Hy vọng rằng sẽ có màn trao đổi chéo mà trong đó mọi người đều được hưởng lợi”, Guptara nhấn mạnh.